Como taxas zero e IA estão mudando a negociação de criptomoedas

Vinte traders se reuniram em Bali em agosto para a final do Alpha Arena S03, competindo ao vivo em um ambiente de negociação simulado por uma parte dos US$ 100.000.

A competição, apoiada pela MEXC Ventures e realizada durante o CoinFest Asia, foi vencida pelo japonês Arumando, seguido por Murasaki Trades, das Filipinas, e Coin6097, da Coreia do Sul. 

Para o CEO da MEXC, Vugar Usi, a competição provou que um trader pode entrar no mercado com pouco dinheiro, acertar uma operação e enriquecer praticamente da noite para o dia — uma ideia que há muito tempo é fundamental para o apelo das criptomoedas.

Mostrando o que é negociar de verdade

Durante o Alpha Arena, Usi destacou a diferença entre observar os traders ao longo de uma sessão inteira e acompanhá-los nas redes sociais, onde as operações bem-sucedidas podem receber muito mais atenção do que as perdas, as incertezas e as decisões emocionais que as cercam.

Na competição de Bali, era possível observar os traders durante todo o processo. Os organizadores chegaram até a medir a frequência cardíaca dos participantes, permitindo que o público visse como reagiam às oscilações do mercado e se seguiam a estratégia inicial ou tomavam decisões sob pressão.

“Você vê que tipo de decisões eles tomam. Estão em pânico? Estão comprando ou vendendo em pânico? Sabem seguir o instinto ou são mais práticos?”, disse Usi.

Essa é parte do motivo pelo qual ele acredita que o trading tem uma barreira de entrada excepcionalmente baixa em comparação com muitas áreas profissionais. É possível estudar os mercados por conta própria, desenvolver uma metodologia e, potencialmente, competir com traders que têm formação financeira formal e acesso a tecnologias muito mais caras.

Para as exchanges que tentam atrair a próxima geração de usuários, isso também muda o papel delas. Além do acesso aos mercados, os traders também querem informações, ferramentas analíticas e produtos que os ajudem a interpretar o que está acontecendo quando chegam.

Sobre taxas zero de trading

A concorrência se tornou especialmente acirrada, à medida que as principais exchanges disputam os custos de negociação.

A MEXC tornou o trading sem taxas uma parte importante de sua estratégia. Sua oferta atual inclui taxas maker e taker zero nos mercados spot, além de determinados produtos de futuros, embora os critérios de elegibilidade e as condições das taxas variem entre produtos e campanhas. A exchange afirmou que suas iniciativas de taxa zero economizaram aproximadamente 1,1 bilhão de USDT para 3,44 milhões de usuários em 2025.

Usi argumenta que reduzir o preço a zero obriga as exchanges a competir em outros aspectos.

“Quando o preço é zero, isso significa que o usuário não está escolhendo você apenas pelo preço”, disse ele. “É aí que a concorrência realmente começa.”

Quando uma exchange não consegue reduzir significativamente as taxas em relação a outra plataforma, argumenta ele, a qualidade do produto, a velocidade, os mercados disponíveis, as ferramentas de trading e outros benefícios para os usuários se tornam mais importantes.

Naturalmente, a empresa agora oferece exposição a ações em vários formatos, incluindo mais de 300 contratos futuros de ações e índices, mais de 200 ações tokenizadas e mais de 7.000 ações globais e ETFs por meio da RealStocks, segundo dados divulgados pela MEXC.

Isso faz parte do plano de longo prazo de Usi para levar a MEXC além da definição convencional de uma corretora de criptomoedas.

A IA pode oferecer aos traders de varejo ferramentas de nível institucional

A inteligência artificial foi um dos principais temas da conversa com Usi.

Sua experiência em finanças tradicionais influencia a maneira como ele pensa sobre tecnologia de negociação. Historicamente, empresas profissionais pagam valores altos por produtos como o Bloomberg Terminal, pois o acesso a dados, ferramentas de comunicação e análises pode melhorar significativamente a forma como os traders processam informações.

Naturalmente, os traders de varejo ficam em desvantagem.

Usi acredita que a IA oferece uma oportunidade de reduzir essa desigualdade, disponibilizando a traders individuais, a um custo muito menor, recursos que antes exigiam softwares especializados.

Ele disse que, em suas próprias operações, usa um assistente de IA para analisar livros de ofertas e identificar onde o capital está concentrado — algo que uma pessoa teria dificuldade para calcular continuamente diante de grandes volumes de dados de mercado.

“A oportunidade com a IA não está apenas em automatizar tarefas”, disse ele, ao descrever o potencial da tecnologia para levar ferramentas de negociação de nível institucional aos usuários de varejo.

A demanda parece estar vindo dos próprios usuários. Usi afirmou que uma campanha recente que convidava os clientes a dar feedback gerou mais de 2.500 páginas de respostas, e a IA surgiu como o tema mais mencionado.

A questão importante será até que ponto as corretoras levarão esse tipo de assistência. Ferramentas que resumem dados, monitoram mercados e destacam informações relevantes podem ajudar os traders sem eliminar a necessidade de julgamento. A própria Alpha Arena demonstrou como as pessoas podem interpretar o mesmo mercado de maneiras muito diferentes, mesmo tendo acesso a informações semelhantes.

A disputa pela confiança

Ferramentas melhores e custos de negociação mais baixos têm valor limitado se os usuários não se sentirem confortáveis em manter ativos em uma corretora, especialmente após uma série de falhas e incidentes de segurança em todo o setor de criptomoedas.

Usi afirmou que, por isso, a transparência se tornou uma de suas prioridades desde que assumiu o cargo de CEO da MEXC, em abril de 2026. A nomeação foi, de certa forma, uma volta às origens para Usi: ele já havia trabalhado na BeInCrypto como diretor de marketing, antes de ingressar na Bitget e, posteriormente, na MEXC.

“Não quero que o usuário presuma que pode confiar. Quero que se sinta confortável”, afirmou.

A MEXC publica relatórios mensais de Prova de Reservas auditados pela empresa de segurança blockchain Hacken. A divulgação de agosto informou índices de reserva de 115% para USDT, 114% para USDC e superiores a 100% para outros principais ativos reportados.

A exchange também vem ampliando seu Fundo Guardian. Em maio, a MEXC anunciou que pretende aumentar o fundo de US$ 100 milhões para US$ 500 milhões ao longo de dois anos e adquiriu 1.000 BTC como parte de seus acordos de reserva.

Separadamente, o fundo de seguro de futuros somava aproximadamente 751 milhões de USDT, segundo a divulgação feita em agosto.

Os traders buscam coisas diferentes, dependendo do mercado

O evento em Bali também permitiu à MEXC conhecer de perto traders de toda a região da Ásia-Pacífico, onde, segundo Usi, as motivações econômicas são diferentes das comuns em mercados mais ricos.

Onde a renda disponível é menor, um investimento convencional com retorno de vários pontos percentuais ao ano pode fazer relativamente pouca diferença nas finanças de alguém. Por isso, alguns traders aceitam riscos consideravelmente maiores em busca de retornos que tenham impacto imediato.

Em países mais ricos, pessoas que já acumularam patrimônio considerável podem se importar mais em preservá-lo e obter retornos mais estáveis.

“Em mercados em desenvolvimento, as pessoas tendem mais a fazer operações muito mais arriscadas e com muito mais alavancagem”, disse Usi, contrapondo a geração de riqueza à maior ênfase na preservação do patrimônio que observa nas economias desenvolvidas.

Usi trabalhou anteriormente com a adoção institucional, mas disse que um dos motivos pelos quais se juntou à MEXC foi a maior ênfase da empresa nos usuários individuais.

“O varejo vem primeiro”, disse ele, observando que a participação institucional está se tornando uma importante fonte de atividade de negociação de criptomoedas e que as corretoras estão ampliando a oferta de produtos voltados ao capital profissional.

A corretora de 2031?

No início da carreira, Usi esperava que as corretoras fossem gradualmente se assemelhar aos bancos. Agora, ele argumenta que aconteceu o contrário, à medida que os aplicativos bancários passaram a oferecer investimentos, criptomoedas, commodities, pagamentos e outros produtos financeiros.

“Nos próximos cinco anos … veremos superaplicativos financeiros, superplataformas, portais onde poderemos atender a todas as nossas necessidades financeiras em um só lugar”, disse ele.

A MEXC já está buscando partes desse modelo por meio de negociação de criptomoedas, produtos de ações, produtos de rendimento, ferramentas de negociação assistidas por IA e sua oferta de cartão planejada.

Ainda não se sabe se, no fim das contas, os usuários vão querer todos esses serviços de uma única empresa. O que já está ficando claro, porém, é que as corretoras de criptomoedas estão competindo em muito mais do que no número de tokens que listam.

A Alpha Arena mostrou como traders de diferentes países entraram no mesmo mercado com o mesmo objetivo, mas usaram estratégias diferentes e reagiram de maneiras distintas à medida que as circunstâncias mudavam.

As corretoras que os atendem enfrentam uma disputa semelhante. Quando o acesso se torna barato e as taxas de negociação se aproximam de zero, a diferenciação precisa vir de outro lugar.

Fonte: BeInCrypto